İçeriğe geç
parazade
Borsa

Hacim Ağırlıklı Hareketli Ortalama Nedir?

İngilizce: Volume Weighted Moving Average

Yayın: · Son güncelleme:

Hacim Ağırlıklı Hareketli Ortalama Nedir? Kısaca

Hacim ağırlıklı hareketli ortalama (VWMA), belirli sayıdaki dönemin kapanış fiyatlarını o dönemlerdeki işlem hacmiyle ağırlıklandırarak hesaplanan hareketli ortalamadır. Hacmin yüksek olduğu günler ortalamaya daha fazla etki eder.

Hacim Ağırlıklı Hareketli Ortalama nedir?
İçindekiler
  1. Hacim ağırlıklı hareketli ortalama nedir?
  2. Nasıl hesaplanır?
  3. Örnek
  4. Nasıl yorumlanır?
  5. Sınırları

Hacim ağırlıklı hareketli ortalama nedir?

Hacim ağırlıklı hareketli ortalama, İngilizce kısaltmasıyla VWMA, fiyat ortalamasını hesaplarken her dönemin işlem hacmini de dikkate alan bir teknik analiz göstergesidir. Basit hareketli ortalama her günü eşit sayarken VWMA, yoğun işlem gören günlere daha fazla ağırlık verir. Böylece "çok sayıda yatırımcının işlem yaptığı fiyatlar" ortalamada daha belirgin hâle gelir.

Nasıl hesaplanır?

VWMA = Σ(Kapanış fiyatı × Hacim) ÷ Σ(Hacim)

Toplam, seçilen dönem sayısı (örneğin son 20 gün) üzerinden alınır.

Örnek

Varsayımsal üç günlük veri:

Gün Kapanış Hacim
1 10 TL 1.000
2 11 TL 3.000
3 12 TL 1.000

Basit ortalama 11 TL'dir. VWMA ise (10×1.000 + 11×3.000 + 12×1.000) ÷ 5.000 = 11 TL çıkar. Eğer yüksek hacim 3. günde olsaydı VWMA 12 TL'ye yaklaşırdı.

Nasıl yorumlanır?

  • Fiyat VWMA'nın üzerinde kalıyorsa yükselişin hacimle desteklendiği şeklinde yorumlanabilir.
  • VWMA ile basit ortalama arasındaki fark, hacmin hangi fiyat bölgesinde yoğunlaştığına dair ipucu verir.
  • Gün içi işlemlerde kullanılan VWAP ile karıştırılmamalıdır; VWAP genellikle tek bir seans için hesaplanır, VWMA ise kayan bir dönem üzerinden.

Sınırları

VWMA da geçmiş verilere dayandığı için gecikmelidir. Hacmin düşük olduğu ya da tek seferlik büyük işlemlerin olduğu varlıklarda yanıltıcı olabilir. Tek başına işlem kararı için değil, diğer analizlerle birlikte kullanılmalıdır.

Sıkça Sorulan Sorular

VWMA ile VWAP arasındaki fark nedir?

VWAP genellikle seans başından itibaren biriken hacim ağırlıklı ortalama fiyattır ve gün sonunda sıfırlanır. VWMA ise belirli sayıda dönem üzerinden kayan bir pencereyle hesaplanır.

VWMA için hangi periyot kullanılır?

Standart bir periyot yoktur; kısa vadeli analizlerde 10-20, orta vadede 50 gibi değerler sık görülür. Seçim, analiz edilen zaman dilimine bağlıdır.

İlgili terimler

Hareketli Ortalama(Moving Average)Hareketli ortalama, bir varlığın belirli sayıda dönemdeki fiyatlarının ortalamasının her yeni dönemde güncellenerek hesaplanmasıdır. Fiyat dalgalanmalarını yumuşatarak genel eğilimi görmeyi kolaylaştırır.VWAP(Volume Weighted Average Price)VWAP (Volume Weighted Average Price), bir varlığın belirli bir dönemde işlem gördüğü fiyatların, her fiyatta gerçekleşen hacimle ağırlıklandırılmış ortalamasıdır. Gün içi işlemlerde fiyatın ortalamaya göre nerede durduğunu görmek için kullanılır.Basit Hareketli Ortalama(Simple Moving Average)Basit hareketli ortalama (SMA), belirli sayıdaki dönemin kapanış fiyatlarının toplanıp dönem sayısına bölünmesiyle hesaplanan ortalamadır. Her yeni dönemde en eski veri çıkarılıp en yenisi eklendiği için ortalama sürekli güncellenir.İşlem Hacmi(Trading Volume)İşlem hacmi, bir varlığın belirli bir dönemde alınıp satılan toplam miktarı ya da parasal tutarıdır. Piyasanın o varlığa olan ilgisini ve likiditesini anlamak için kullanılır.Teknik Analiz(Technical Analysis)Teknik analiz, bir varlığın geçmiş fiyat ve işlem hacmi verilerini grafikler ve göstergelerle inceleyerek olası fiyat hareketlerini öngörmeye çalışan analiz yöntemidir.Halka Arz Getirisi(IPO Return)Halka arz getirisi, halka arzda belirlenen fiyattan alınan payların, borsada işlem görmeye başladıktan sonraki fiyatına göre sağladığı yüzde kazanç ya da kayıptır; genellikle ilk işlem günü ve belirli dönemler için hesaplanır.