Hull Hareketli Ortalama Nedir?
İngilizce: Hull Moving Average
Yayın: · Son güncelleme:
Hull Hareketli Ortalama Nedir? Kısaca
Hull hareketli ortalama (HMA), ağırlıklı hareketli ortalamaları birleştirerek klasik ortalamalardaki gecikmeyi azaltmayı ve çizgiyi aynı zamanda pürüzsüz tutmayı amaçlayan bir hareketli ortalama türüdür. Alan Hull tarafından geliştirilmiştir.
Hull hareketli ortalama, kısaca HMA, klasik hareketli ortalamaların iki temel sorununa çözüm arar: gecikme ve gürültü. Uzun ortalamalar pürüzsüzdür ama geç tepki verir; kısa ortalamalar hızlıdır ama çok dalgalanır. Alan Hull'un geliştirdiği bu yöntem, ikisi arasında bir denge kurmaya çalışır.
Hull hareketli ortalama nedir, nasıl hesaplanır?
HMA, ağırlıklı hareketli ortalama (WMA) üzerine kuruludur. n dönemlik HMA şu adımlarla hesaplanır:
- n/2 dönemlik WMA hesaplanır ve iki ile çarpılır.
- Bundan n dönemlik WMA çıkarılır.
- Elde edilen seriye √n dönemlik WMA uygulanır.
Kısaca: HMA = WMA(2 × WMA(n/2) − WMA(n), √n)
Birinci adımdaki fark, fiyatın son hareketlerine ekstra ağırlık vererek gecikmeyi azaltır. Son adım ise çizgiyi yeniden yumuşatır.
Nasıl yorumlanır?
- HMA'nın eğimi yukarı dönüyorsa eğilim yukarı, aşağı dönüyorsa aşağı yönlü kabul edilir.
- Fiyatın HMA'nın üzerinde ya da altında olması kısa vadeli yön hakkında fikir verir.
- Farklı uzunluklardaki iki HMA'nın kesişimi bazı yatırımcılarca izlenir.
Nelere dikkat etmeli?
HMA'nın hızlı tepki vermesi bir avantaj olduğu kadar risktir: Fiyattaki kısa süreli sıçramalarda çizgi aşırı tepki verip fiyatın ötesine taşabilir. Bu yüzden yatay piyasalarda yanıltıcı yön değişimleri görülebilir. Her hareketli ortalama gibi HMA da geçmiş fiyatlardan türetilir ve geleceği öngörmez; diğer araçlarla birlikte ve risk yönetimi kurallarıyla kullanılmalıdır.
Sıkça Sorulan Sorular
Hull hareketli ortalama ile üssel ortalama arasındaki fark nedir?
Üssel ortalama son fiyatlara daha fazla ağırlık vererek gecikmeyi azaltır. HMA ise ağırlıklı ortalamaları birleştirip yeniden yumuşatarak gecikmeyi daha da azaltmayı hedefler; bunun bedeli zaman zaman aşırı tepki vermesidir.
HMA hangi dönemle kullanılır?
Belirli bir standart yoktur; kısa vadeli analizlerde 9-20, daha uzun vadeli analizlerde 50 ve üzeri dönemler kullanılabilir. Seçilen ayarın geçmiş veride sınanması önerilir.